Недавно американскую банковскую систему потрясло банкротство Silicon Valley Bank.
По мнению аналитиков, крах произошел по причине, того, что SVB инвестировал слишком много в долгосрочные облигации, которые потеряли в цене после повышения процентных ставок.
Интересно, что некоторые ведущие банки США, использующие аналогичную практику, скрывают непризнанные убытки на сумму не менее $600 миллиардов.
Silicon Valley Bank (SVB), специализировавшийся на обслуживании стартапов, потерпел крах из-за оттока вкладчиков в США.
Это был 16-й по величине американский банк с 209 миллиардами долларов в активах и 175 миллиардами долларов на депозитах, а также второй по величине коммерческий кредитор в истории страны.
К финансовому краху банка привела цепь негативных событий, в числе которых – замалчивание убытков и непрозрачная отчетность финучреждения.
В американской финансовой системе своих балансах банки довольно часто отражают финансовую информацию, не соответствующую действительности, что не запрещено действующим законодательством.
Как правило, они указывают ту стоимость облигаций, по которой они были куплены. Даже небольшие неточности в представленной стоимости могут сказаться на прибыли банка.
Так, бонусы руководства обычно базируются на отчетной прибыли, включающей уплаченные по ценным бумагам, которыми владеет банк, процентами. В краткосрочной перспективе руководство получает больше бонусов, если банк покупает долгосрочные ценные бумаги.
Silicon Valley Bank направил свои инвестиции именно на такие облигации, в результате чего руководство банка получало миллионы дополнительной прибыли.
Кроме того, правила ведения бухгалтерской учетности позволяют финучреждениям не фиксировать чистый и нереализованный убыток в отчетах. Данная политика привела к тому, что по состоянию на 31 марта 2022 года Silicon Valley Bank потерял 7 миллиардов долларов.
Ситуацию замалчивали, убытки банка росли, а руководство при этом получало миллионные бонусы.
Эта история стала основание для того, чтобы аналитики утвердились в едином мнении — учет ценных бумаг для банков должен измениться и проводиться по рыночной стоимости.
Причем данная модернизация банковской системы может касаться не только американского рынке, но и международных платформ.
